Investimento en mercados privados

Diversificación a través de mercados privados

No BBVA ofrecemos solucións innovadoras de investimento alternativo adaptadas a diferentes contornos de mercado e dentro dunha planificación patrimonial global.

O investimento en mercados privados, tamén coñecido como investimento alternativo ilíquido, consiste en investir en activos que non cotizan en bolsa. A diferenza dos mercados públicos, estes investimentos adoitan estruturarse a través de fondos especializados e teñen un horizonte de investimento a longo prazo.

BBVA Open to Partners Group Mercados Privados IX, FIL

Conoce el primer fondo abierto multiestrategia español en mercados privados

Este fondo evergreen de investimento alternativo permite aos clientes da Banca privada acceder de maneira continua a unha carteira global e diversificada de investimentos en mercados privados.

O fondo xestiónase no marco dunha alianza entre BBVA Asset Management e Partners Group, xestora especializada en mercados privados con máis de 20 anos de experiencia.

Accede a inversiones alternativas en:

  • Capital privado (private equity)

    Investimento en empresas non cotizadas.

  • Débeda privada

    Financiamento directo a empresas.

  • Infraestruturas

    Investimento en proxectos como enerxía, transporte ou telecomunicacións.

  • Activos inmobiliarios

    Investimento en inmobles como oficinas, vivendas ou loxística.

Incorporar mercados privados a una cartera puede aportar:

Diversificación

Los activos alternativos ilíquidos presentan históricamente una menor correlación con los mercados cotizados, lo que puede ayudar a diversificar la cartera.

Potencial de rendibilidade a longo prazo

Os investimentos en private equity e débeda privada buscan xerar retornos que compensen a menor liquidez do vehículo

Aliñación de xuros

En moitos casos, existe unha forte aliñación entre os xestores do fondo, os equipos directivos e os investidores.

Acceso a oportunidades exclusivas

Permite participar en compañías en fases de crecemento, operacións corporativas ou financiamento estruturado fóra do mercado público.

Características do investimento alternativo ilíquido

  • Horizonte de investimento a longo prazo.
  • Menor liquidez fronte a activos cotizados.
  • Requisitos específicos de investimento. Capital mínimo e límites sobre patrimonio financeiro.

Estructuras de inversión: Fondo pechado vs. fondo abierto o evergreen

Fondo pechado

- Período de investimento limitado, normalmente entre 6 e 10 anos.

- Non permiten reembolsos durante a vida do fondo, só cando se producen os desinvestimentos. O fondo ten unha duración definida desde o inicio.

Fondo abierto (evergreen)

- Permite subscricións e reembolsos periódicos, baixo determinadas condicións e suxeitos a determinadas condicións de liquidez do fondo.

- Non ten unha data de vencemento fixa.

- Facilita o acceso continuado aos mercados privados.

O modelo fondo evergreen está a gañar relevancia como vehículo para integrar o investimento de capital privado dentro dunha estratexia patrimonial de longo prazo.

Cómo invertimos en mercados privados

A través de nuestra gestora BBVA Asset Management contamos con experiencia en la gestión de fondos de mercados privados. Invertimos a través de un modelo de fondo de fondos, que nos permite acceder a distintos fondos especializados gestionados por gestoras destacadas. Gracias a este enfoque aplicamos un proceso de selección y diversificación que incluye:

  • Diferentes formas de invertir: adquisición de empresas, crecimiento, deuda e infraestructuras.
  • Diferentes tipologías de inversión: inversión en empresas consolidadas, compañías en crecimiento, financiación a empresas e infraestructuras.
  • Diversificación xeográfica: inversión en distintas regiones y mercados para reducir la dependencia de una sola economía.
  • Inversión en diferentes momentos del ciclo económico.
  • Selección de gestoras especializadas: con la ayuda del equipo de BBVA Quality Funds, que analiza, compara y propone los fondos gracias a su sólida metodología de selección.

O formato fondo de fondos permítenos construír carteiras globais diversificadas e equilibradas en termos de rendibilidade-risco.

Coñece en que consiste investir en mercados privados

José Luis Segimón de Manzanos, director de Investimentos en Mercados Privados, explica a experiencia e as capacidades de BBVA Asset Management.